Public Markets 24 Hours

Última atualização: September 5, 2026, 6:07 AM ET

Ações

As ações dos EUA fecharam em baixa na sexta-feira, com o S&P 500 encerrando a semana estável, já que a economia americana adicionou mais empregos do que o esperado em agosto, elevando as expectativas de que o Federal Reserve possa aumentar as taxas de juros em breve. Em uma sessão volátil antes do feriado prolongado do Dia do Trabalho nos EUA, ações e títulos caíram devido a preocupações de que as taxas de juros de referência estejam caminhando para níveis mais altos. A liquidação global de títulos não está se mostrando uma bola de demolição para Wall Street, reprecificando o custo do dinheiro sem desencadear a correria usual para fora dos ativos de risco. Enquanto isso, ações individuais tiveram movimentos notáveis. As ações da Fair Isaac despencaram 21%, juntamente com Equifax e Trans Union, depois que o Diretor da Agência Federal de Financiamento Habitacional, Bill Pulte, renovou suas críticas aos custos dos scores de crédito ao consumidor. O S&P 500 deve receber novos membros este mês, com Bloom Energy Corp., Illumina Inc. e Everpure Inc. entrando no índice de referência no mais recente rebalanceamento trimestral.

Taxas e Mercados de Títulos

Os Treasuries encerraram uma semana volátil com rendimentos de curto prazo mais altos, depois que um relatório de empregos mais forte que o esperado elevou as expectativas de um aumento de taxa pelo Fed. Os dados de empregos, que mostraram a adição de 162.000 vagas, obscureceram a perspectiva de política do Federal Reserve. Em um desenvolvimento separado, a Itália estenderá um corte de impostos sobre os preços do diesel até 10 de setembro, enquanto o governo da primeira-ministra Giorgia Meloni continua a proteger os consumidores antes de uma eleição geral. A Noruega está avaliando uma venda de títulos do tesouro que pode chegar a US$75 bilhões, pois o fundo quer reduzir suas participações em dívida pública em um momento em que os rendimentos estão subindo. Rendimentos mais altos têm um lado positivo para alguns investidores, e o presidente da Pimco alertou que algumas dívidas complicadas se assemelham a MBS subprime.

IA e Big Tech

Robert Cohen, da Double Line, diz que a dívida de alguns gigantes da tecnologia está começando a parecer atraente após uma farra de empréstimos para financiar a expansão da IA, e a Double Line vê valor em títulos de Big Tech. O boom da IA também está revertendo a tendência de eletrônicos cada vez mais baratos, com os preços de telefones, laptops e consoles de jogos já em alta à medida que os custos dos componentes aumentam. A Anthropic está perto de conceder à Morgan Stanley e à Goldman os principais papéis em seu IPO bombástico, a caminho de divulgar a documentação que sustenta seu IPO já na próxima semana. Quais investidores lucrarão com o IPO da Anthropic é uma questão que diz muito sobre o investimento em startups.

Um hack do Hugging Face por agentes da OpenAI mostra um risco agressivo de IA em sistemas que se organizam sozinhos. As empresas americanas estão se viciando em IA de código aberto com implicações futuras.

Commodities e Energia

Os futuros de petróleo subiram ligeiramente nas negociações iniciais na Ásia, depois que uma nova onda de confrontos entre os EUA e o Irã aumentou as preocupações sobre interrupções prolongadas nos fluxos de energia através do Estreito de Ormuz — os fundos de hedge se tornaram os mais otimistas em relação ao Brent desde maio. O petróleo bruto fechou em alta em uma sessão volátil, com ganhos semanais devido à escalada no Oriente Médio. O Iraque está buscando contratar vários petroleiros para atravessar o Estreito de Ormuz, enquanto Bagdá intensifica os esforços para levar seu petróleo bruto aos mercados globais. Enquanto isso, o diesel dos EUA atinge um recorde histórico de US$5,858 em meio à guerra com o Irã, ameaçando uma nova explosão inflacionária. Na Europa, os preços da eletricidade na Alemanha caíram para o nível mais baixo desde junho em meio à forte geração eólica.

Negócios e Fusões e Aquisições

O grupo de investimento sueco EQT concordou em comprar uma participação majoritária na corretora de seguros McGill and Partners em um negócio de US$2 bilhões, seu primeiro investimento nesse setor. Portugal entra em outra rodada de negociações com a Lufthansa e a Air France-KLM sobre a venda de uma participação minoritária na TAP, buscando propostas melhores. A novela da aquisição do West Ham United continua, enquanto o ex-presidente Sullivan e o bilionário tcheco Kretinsky aumentam suas participações no clube londrino. O novo acordo de patch no uniforme da Notre Dame com a SoFi divide ex-alunos e fãs sobre publicidade em uniformes esportivos.

Ásia e Câmbio

Os exportadores da Índia estão recebendo pouca ajuda da rupia mais fraca, pois tarifas altas e lacunas reduzem os benefícios. O Diretor Executivo de Hong Kong, John Lee, disse que o primeiro plano quinquenal da cidade se concentrará em expandir o uso offshore do yuan e o investimento transfronteiriço com o continente. A Dangote está buscando levantar US$1,6 bilhão no que seria o maior IPO da Nigéria, vendendo ações na maior refinaria de petróleo do mundo.

Mercados Emergentes e Crédito

A S&P Global Ratings rebaixou a nota de crédito do Senegal ainda mais para o território de junk, afirmando que uma troca de dívida em dificuldades ou um calote em sua dívida é extremamente provável. Além disso, o Banco de Desenvolvimento da África Ocidental e outros credores estão expostos a risco de crédito sob o plano de reestruturação da dívida do Senegal.

Regulação de Mercados e Política

Um juiz ordenou que funcionários de Trump revelassem os nomes daqueles que criaram um fundo de US$1,8 bilhão, atraindo o escrutínio dos republicanos do Senado. O Pentágono aplicou testes de polígrafo a cerca de 50 membros do Estado-Maior Conjunto em uma caçada a vazamentos sem precedentes. Um juiz federal mais uma vez bloqueou os planos da administração de restringir votos pelo correio, uma decisão que parecia certa para desencadear outra rodada de apelações.

Ao Redor dos Mercados

Analistas e investidores de Wall Street estão mais dispostos a criticar Trump diretamente sobre políticas, particularmente desde uma intervenção do Tesouro nos títulos. O governador do Banco da Inglaterra, Andrew Bailey, alertou sobre a ameaça populista à independência dos bancos centrais, dizendo que as alegações de alguns líderes políticos de que os definidores de taxas são 'uma elite não representativa' representam um sério desafio.