PepsiCo Inc.は金曜日、北米でのコスト増を理由に利益見通しを下方修正した翌日、欧州の公募債市場に10億ユーロ（11億2000万ドル）の二部構成の案件で参入しました。この案件は3年債と9年債に分かれており、それぞれ5億ユーロで固定されています。匿名を条件に取材に応じた関係者によると、短期の部分の当初価格はミッドスワップより約60ベーシスポイント高く、長期の部分は約105ベーシスポイントで販売されているとのことです。
PepsiCoの今回の起債は、北米で厳しい環境が続く中で行われました。同社は木曜日に利益成長の見通しを引き下げ、飲料事業とスナック事業の双方の弱さを理由に挙げました。最高経営責任者のRamon Laguartaはアナリストとの電話会議で、同社は「飲料事業に手応えを感じていない」と述べ、「事業の緊急課題と重点を、ソフトドリンクの業績改善に注いでいる」と付け加えました。
今年これまでの北米での飲料販売量は3%減少しており、糖類ゼロや香料入りの商品は、通常の糖類入り商品よりも好調です。Bloombergが集計したデータによると、PepsiCoは今年、自国市場を避けて欧州に資金調達を求めるのは2回目です。同社の最新のユーロ建て案件は、いわゆるリバース・ヤンキー債の記録的な活況に加わるものであり、Alphabet Inc.、Danaher Corp.、Baker Hughes Co.などの米国の借り手が、今年の発行額を1400億ユーロ超に押し上げるのに貢献しています。Deutsche Bank AGとHSBC Holdings Plcが主幹事を務めるPepsiCoの案件は、本日later時点で価格が決定される見込みです。
出典: Bloomberg Markets · 要約：HeadlinesBriefing