Jaksa federal AS menyita $84 juta dalam akun bank Capstone, sebuah perusahaan pembayar berbasis di Montana yang terkait dengan Tether dan Bitfinex, menuduh transfer ilegal dan operasi tanpa izin. Gugatan sita sipil yang diajukan di California menuduh Capstone menyembunyikan bisnisnya dari bank dan memfasilitasi pembelian untuk Tether, penerbit stablecoin terbesar di dunia, dan bursa saudaranya Bitfinex. Jaksa juga menuduh Capstone membantu penipu yang berpura-pura sebagai agen FBI untuk mengkonversi uang tunai yang dicuri menjadi stablecoin, menargetkan korban lanjut usia dalam skema penipuan impersonation.

FBI menjalankan surat perintah pencarian di rumah Sacramento dari Kotaro Shimogori dan Mary Jeanne Thompson, yang diidentifikasi sebagai pemilik atau orang yang mengendalikan Capstone. EQIBank, spesialis pembelian Caribbean di Dominica, diduga mengarahkan transaksi Capstone dan digunakan oleh Tether untuk mengakses layanan bank. Tether dan Bitfinex menyatakan bahwa mereka adalah pelangan EQIBank tetapi mengklaim tidak mengetahui perilaku penipuan yang diduga dari Capstone, mencatat bahwa aset mereka di EQIBank terbatas. Pengacara Capstone menolak kesalahan, berjanji untuk menggugat gugatan sita, dan mengatakan bahwa ia bekerja sama dengan penyidik. EQIBank mengajukan mosi di Juni dengan alasan bahwa ia disesatkan oleh Capstone, yang percaya bahwa ia terdaftar dengan benar. Kasus ini menyoroti perjuangan berkelanjutan Tether untuk mengakses perbankan mainstream, meskipun memegang lebih dari $140 miliar utang pemerintah AS dan beroperasi sebagai pilar sistem keuangan crypto.

Penyelidikan jaksa agung New York pada tahun 2021 mengungkapkan bahwa Tether sementara kehilangan akses perbankan global pada tahun 2017. Perusahaan sebelumnya bekerja dengan bank kecil berbasis di Bahama termasuk Capital Union, Deltec Bank, dan Britannia Bank & Trust. Marlin Capital, grup penasihat Treasury Tether, membeli $10 juta instrumen konversi EQIBank pada tahun 2024, dengan negosiasi investasi lebih lanjut dipimpin oleh Zachary Lyons, chief investment officer Tether. Gugatan sipil, yang diajukan di Juli, menuduh Capstone setuju untuk bekerja untuk EQIBank pada Agustus 2024, dan didirikan di Montana tiga minggu kemudian, satu-satunya negara bagian AS tanpa...