Selon la dernière recherche de l'industrie de la mémoire de TrendForce, les principaux fournisseurs mondiaux de services cloud (CSP) accélèrent leurs investissements dans l'infrastructure d'IA, avec une hausse prévue du CapEx total de 98 % en glissement annuel en 2026 et une augmentation supplémentaire de 50 % en 2027. Cette hausse rapide sera partiellement entraînée par l'augmentation des prix des contrats de mémoire et une forte demande d'approvisionnement. TrendForce estime que la DRAM et la NAND Flash combinées représenteront 47 % du CapEx total des CSP en 2026, avec une part qui devrait augmenter davantage jusqu'à 68 % en 2027.

TrendForce observe que l'augmentation brutale des prix des contrats de mémoire depuis le second semestre de 2025 a considérablement augmenté la part de la mémoire dans les dépenses des CSP. La mémoire serveur (DRAM)—une catégorie d'achat clé pour les CSP—a connu une hausse cumulative de 64 % des prix des contrats au second semestre de 2025, avec une augmentation supplémentaire prévue d'environ 270 % en 2026. Pendant ce temps, une tendance similaire se développe pour la NAND Flash, avec une hausse d'environ 35 % des prix des SSD d'entreprise au second semestre de 2025 et une augmentation cumulative prévue de 235 % en 2026.

En plus de la hausse des prix, la demande croissante rapidement de bits de mémoire provenant des CSP pousse les fournisseurs à privilégier la capacité limitée pour les applications serveur. TrendForce estime que la HBM et la RDIMM combinées représenteront 51 % de l'offre de bits de DRAM en 2026. En 2027, les migrations de processus et les augmentations de capacité dans les nouvelles usines au second semestre de l'année devraient entraîner une augmentation de 27 % de l'offre combinée de bits de DRAM serveur et de HBM. TrendForce indique que l'augmentation des prix des contrats de mémoire, notamment pour la HBM, associée à une offre accrue de bits, poussera la part de la mémoire dans les dépenses en capital des CSP à 68 % en 2027. Cela aura deux implications majeures pour l'écosystème de l'IA. Premièrement, les coûts élevés de la mémoire fournissent aux fournisseurs de serveurs et de puces d'IA tels que NVIDIA une justification plus forte pour augmenter les prix de leurs produits. Les CSP pourraient ensuite avoir besoin d'augmenter davantage leurs dépenses en capital pour maintenir leurs volumes cibles d'approvisionnement en puces d'IA.

Entités clés : Entreprises : TrendForce, NVIDIA

FAQ : Quel est le facteur qui entraîne la hausse des prix de la mémoire pour les CSP ?

La hausse des prix de la mémoire est entraînée par l'accélération des investissements dans l'infrastructure d'IA et la hausse des prix des contrats, avec une augmentation cumulative de 64 % des prix des contrats de mémoire serveur au second semestre de 2025 et une hausse de 35 % des prix des SSD d'entreprise durant la même période.