4% নিয়মটি অবসরের ডি-অ্যাকিউমুলেশন পর্বের জন্য সবচেয়ে স্থায়ী নির্দেশিকাগুলির মধ্যে একটি। এটি সবচেয়ে বিতর্কিতগুলির মধ্যে একটি। তাই আমার গবেষণা সহায়ক, Taha Abusaymeh এবং Anton Siren, এবং আমি এই ধারণাটি পরীক্ষা করার সিদ্ধান্ত নিয়েছি—যেখানে সঞ্চয়কারীরা অবসরের প্রথম বছরে তাদের পোর্টফোলিওর 4% উত্তোলন করে এবং তারপর সেই ডলার পরিমাণ, মুদ্রাস্ফীতির জন্য অতিরিক্ত সমন্বয় সহ, প্রতিটি পরবর্তী বছরে উত্তোলন করে। আমরা দেখতে চেয়েছিলাম এটি কোথায় ব্যর্থ হয় এবং সঞ্চয় শেষ না করে 30 বছরেরও বেশি সময় ধরে এই কৌশল অনুসরণ করার সবচেয়ে বড় বাধা কী।

আমরা দেখেছি যে যখন শেয়ার বাড়ছে এবং মুদ্রাস্ফীতি মাঝারি, তখন সাফল্যের হার 81.5%। যদি মুদ্রাস্ফীতি বেশি হয় বা বাজার দুর্বল হয়, সাফল্যের সম্ভাবনা কমে যায়। 4% নিয়ম ব্যবহার করে একটি তাত্ত্বিক অবসরপ্রাপ্ত ব্যক্তিকে মডেল করার জন্য, আমরা 65 বছর বয়সী একজনকে বিবেচনা করেছি যার $1 মিলিয়ন করমুক্ত সঞ্চয় রয়েছে এবং 95 বছর বয়স পর্যন্ত টাকা বাকি রেখে পৌঁছানোর লক্ষ্য রয়েছে। উত্তোলন প্রতিটি বছরের শুরুতে, রিটার্নের আগে, $40,000 থেকে শুরু হয় এবং তারপর বাস্তবায়িত মুদ্রাস্ফীতির সাথে বৃদ্ধি পায়।

আমাদের মডেল প্রস্তুত হওয়ার পরে, আমরা আমাদের ভিত্তিগত অনুমানে সাফল্যের সম্ভাবনা পরীক্ষা করার জন্য 10,000 এরও বেশি সিমুলেশন চালিয়েছি, সেইসাথে এমন পরিস্থিতি যেখানে আমরা উচ্চ মুদ্রাস্ফীতি বা দীর্ঘমেয়াদী মন্দা বাজারের মতো বাস্তব বিশ্বের পরিস্থিতি অনুকরণ করতে ভেরিয়েবলগুলি সামঞ্জস্য করেছি। ভিত্তিগত মডেলে, অবসরপ্রাপ্ত ব্যক্তি 81.5% সময় পোর্টফোলিওতে টাকা বাকি রেখে 95 বছর বয়সে পৌঁছায়—এবং 18.5% সময় সম্পূর্ণরূপে শেষ হয়ে যায়। 95 বছর বয়সে টাকা বাকি থাকা ব্যক্তিদের জন্য মধ্যমা ব্যালেন্স হল $792,000।

যখন আমরা ভিত্তিগত অনুমানগুলি পরিবর্তন করি তখন ফলাফলগুলি বিশেষভাবে আকর্ষণীয় হয়ে ওঠে—ব্যর্থতার হার 85.4% পর্যন্ত হয়। যদি আমরা 30 বছরের সময়কালে মুদ্রাস্ফীতির হার 6% (3% এর পরিবর্তে) ধরি, অন্য সব ভেরিয়েবল স্থির রেখে, ব্যাংকে টাকা বাকি রেখে 95 বছর বয়সে পৌঁছানোর সম্ভাবনা 14.6% এ নেমে আসে। এবং সেই অবসরপ্রাপ্ত ব্যক্তিদের জন্য যারা শেষ পর্যন্ত কিছু টাকা বাকি রেখে পৌঁছায়, তাদের চূড়ান্ত ব্যালেন্সের মধ্যমা মান মাত্র $23,000।