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Prospect Capital 5亿美元垃圾债券发行瞄准8%收益率

Bloomberg Markets •
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Prospect Capital Corp. 正在讨论其自2021年以来首次垃圾债券发行的8%收益率,计划通过一张5年期票据筹集5亿美元,以再融资将于11月到期、利率为3.364%的债务。该公司在2024年被标准普尔和穆迪下调评级后失去了高信用等级地位,面临不断上升的融资成本,因为5年期美国国债收益率已升至数十年高位。拟议的债券发行将使Prospect Capital的加权平均债务融资成本上升最多0.5个百分点,达到约6.5%,但仍低于私人信贷基金通常的11%收益率门槛。穆迪为拟议发行分配了Ba1评级,比投资级低一级。所得资金将部分用于偿还公司的循环信贷额度,并增强资产负债表的流动性。Pareto Securities担任唯一簿记行,并于周四举行了投资者电话会议。