Warburg Pincus e Berkshire Partners concordaram em vender Consolidated Precision Products a GE Aerospace por 11,75 bilhões de dólares. A transação avalia CPP em aproximadamente 18x o EBITDA esperado para 2027 incluindo sinergias projetadas, ou 26x sem elas. CPP, sediada em Cleveland, Ohio, com cerca de 6.600 funcionários em mais de 20 instalações, tem fornecido GE Aerospace há mais de 15 anos.

O negócio será financiado com 7 bilhões de dólares em dinheiro e o restante em nova dívida. GE Aerospace planeja aplicar seu sistema operacional Flight Deck para expandir a capacidade da CPP e acelerar novas tecnologias de motores. A transação deve fechar na segunda metade de 2027.

Morgan Stanley e Guggenheim Securities atuaram como assessores financeiros da CPP, enquanto Evercore e PJT Partners assessoraram a GE Aerospace. Cleary Gottlieb e Paul Weiss Rifkind Wharton & Garrison serviram como assessores legais respectivamente.