グローバル金融機関が日本で債権資本市場チームを拡大し、M&AとAI資本による資金調達ブームを捕らえようとしている。7月、ゴールドマン・サックスはシティゲラム・ジャパンの前DCM担当副頭金田公太（きたなみ・だい）を、DCM業務部長に任命した。一方、UBS証券は4年ぶりに初めて専任DCM担当リーダーを就任させたザクロメ・サクラモト（たけひろ・さくらもと）を起用した。野村証券は企業ボンド発行専用の新部門を創設し、債務と株式のアンダーライク機能を分離した。4月から9月までの会計年第1四半期、国内企業による外貨建て債務の売却高は約918億ドルに達し、前年同期の751億ドルの新記録を突破した。日本の国内企業ボンド市場は、企業の資金調達ニーズの増加に支えられ、第1四半期の発行総額は前年同期から10%増の記録10.6兆円（約670億ドル）に達した。同社が9月に発行した1兆円規模の小売向けボンドや、日本megabankの次級債発行が総額の押し上げに貢献した。Googleの親会社であるAlphabet Inc.は5月に debutの円ボンド発行で5765億円を調達し、海外発行者として史上最大の円ボンド発行となった。
日本企業による外貨建て債務発行は増加しており、デビュー発行も含む。金融機関の間、為替ヘッジ後のコストは国内債務より高くなるため、外貨建て債務は大口取引に対応できる海外市場を活用する傾向がある。ゴールドマン・サックスは日本企業との関係を活かし、外貨建て債務の委託を通じてDCMビジネス全体でリードモデラー役割を獲得する戦略を持つ。HSBC証券はスタッフを増員し、アジア投資家ネットワークを活用して日本企業からの外貨建て債務委託を獲得する方針だ。金田氏は、外貨建て債務発行のトレンドは継続すると述べた。
キーエンティティ：企業：Goldman Sachs、UBS証券、Citigroup Global Markets Japan、Nomura Securities、HSBC Securities、Soft Bank Group Corp、Alphabet Inc | 人物：Atsuko Fukase、Dai Kitatani、Takehiro Sakuramoto、Yasumasa Nakayama | 場所：日本
FAQ：なぜグローバル銀行が日本でDCMチームを拡大しているのか？
グローバル銀行が日本でDCMチームを拡大しているのは、M&AやAI資本による資金調達ブームを捕らえ、国際的な流通ネットワークを活用して日本企業の資金調達ニーズに応えようとしているからである。
出典: Bloomberg Markets · 要約：HeadlinesBriefing