Dangote Petroleum Refinery & Petrochemicals FZE, pemilik fasilitas pengolahan minyak mentah terbesar di Afrika yang berada di Nigeria, menawarkan hampir 20% saham penawaran publik awal (IPO) kepada investor Afrika Timur. IPO bertujuan untuk mengumpulkan sekitar 300,4 juta dolar melalui 729 juta global depositary receipts (GDRs) yang dihargai 53,50 syiling Kenya per unit. Otoritas Pasar Modal Kenya menyetujui penawaran GDR kepada investor yang memenuhi syarat, sementara Otoritas Pasar Modal Uganda mengizinkan promosi dan distribusi kepada investor lokal.
Perusahaan ini, yang dipimpin oleh orang terkaya di Afrika Aliko Dangote, bertujuan untuk mengumpulkan setidaknya 1,6 miliar dolar untuk perluasan refineri, dengan tranche Afrika Timur ini mewakili bagian signifikan dari IPO terbesar di Afrika hingga saat ini. GDRs akan terdaftar di Bursa Efek Nairobi, dengan penutupan pendaftaran tanggal 13 Oktober, alokasi sekitar 12 November, dan pencatatan 15 hari kerja kemudian. Renaissance Capital (Kenya) Ltd. dan Renaissance Capital Africa berfungsi sebagai perasi transaksi utama bersama, sementara Stanbic Bank Nairobi berfungsi sebagai penjaga dan bank penerima.
Langganan minimum adalah 2.000 GDRs, dengan ambang sukses 50 juta syiling. IPO menilai refineri hampir 50 miliar dolar dan mungkin menjadi preseden untuk pembiayaan proyek mega Afrika.
Sumber: Bloomberg Markets · Diringkas oleh HeadlinesBriefing