Производитель умных колец Oura планирует привлечь до 2,2 млрд долларов в рамках предстоящего IPO, но основная часть средств достанется существующим акционерам. Компания и её акционеры предлагают 50 млн акций по 40-44 доллара каждая, при этом акционеры продают 36,5 млн акций—почти две трети от общего числа. При средней цене 42 доллара акционеры получат около 1,53 млрд долларов, а Oura заработает 567 млн долларов до комиссий. Forerunner Ventures, второй по величине акционер Oura, планирует продать свою полную долю в 9,3% — 28,7 млн акций — примерно за 1,2 млрд долларов, что составляет nearly 80% акций, проданных существующими инвесторами. Ожидается, что чистая прибыль Oura составит 532,6 млн долларов, из которых 526,4 млн долларов будет направлено на погашение налоговых обязательств по акциям сотрудников, оставив лишь 6,2 млн долларов для общекорпоративных нужд. IPO служит выходом для ранних инвесторов и позволяет выполнить налоговые обязательства без долга или денежных резервов. Бизнес членства Oura с валовой маржой 89% принёс 240,5 млн долларов выручки—более 20% продаж—и быстро растёт, к концу финансового года ожидается 5,7 млн платящих участников. Оборудование остаётся основным генератором выручки на уровне 974 млн долларов. При цене на верхней границе диапазона компания может достичь рыночной капитализации 14,1 млрд долларов, выросшей с 11 млрд долларов в октябре 2025 года после раунда в 900 млн долларов под руководством Fidelity. Всего Oura привлекла около 2,06 млрд долларов.

Ключевые сущности: Компании: Oura, Forerunner Ventures, Fidelity, ICONIQ, Whale Rock, Atreides, Pitch Book, TechCrunch | Лица: Ram Iyer