من المتوقع أن تنخفض الأسهم والسندات الآسيوية يوم الخميس، متتبعة خسائر وول ستريت، حيث أدى ارتفاع النفط والبيانات الاقتصادية الأمريكية الأقوى من المتوقع إلى تأجيج مخاوف التضخم وزيادة الرهانات على المزيد من رفع أسعار الفائدة. سيكون الين، بالقرب من أدنى مستوى له في ثلاثة أسابيع، محط الاهتمام مع إعادة فتح الأسواق اليابانية. انخفضت السندات الحكومية النيوزيلندية في التداول الآسيوي المبكر، بينما أشارت العقود الآجلة للسندات الأسترالية إلى خسائر، بعد موجة البيع في سندات الخزانة الأمريكية. انخفضت العقود الآجلة لمؤشرات الأسهم في هونغ كونغ وأستراليا، مع تغير طفيف في العقود الآجلة للأسهم الأمريكية بعد انخفاض مؤشر S&P 500 بنسبة 0.8% ومؤشر Nasdaq 100 بنسبة 0.9% يوم الأربعاء. كانت الأسواق الكورية الجنوبية مغلقة. ارتفع النفط الأمريكي في التداول المبكر بعد أن قفز خام برنت بنسبة 3.9% ليستقر عند 103.08 دولار للبرميل. يوم الأربعاء، ارتفعت عوائد سندات الخزانة لأجل 10 سنوات بمقدار 15 نقطة أساس إلى 5.11%، وهي أكبر زيادة في يوم واحد منذ الاضطرابات التي تسبب بها إطلاق الرئيس دونالد ترامب للرسوم الجمركية في أبريل 2025. تعمقت موجة البيع بعد مزاد ضعيف بقيمة 70 مليار دولار لسندات لأجل خمس سنوات، مما دفع العائد فوق 5% لأول مرة منذ عام 2007، بينما ارتفع الدولار مقابل جميع العملات الرئيسية. من المرجح أن يؤدي احتمال ارتفاع تكاليف الطاقة مع اقتصاد أمريكي لا يزال قوياً إلى الضغط على السندات والأسهم بينما يعيد المستثمرون تقييم مدى حاجة الاحتياطي الفيدرالي إلى تشديد السياسة. زاد المتداولون من رهاناتهم على المزيد من رفع أسعار الفائدة، مما وضع بيانات التضخم وسوق العمل القادمة في دائرة الضوء. قال Tony Miano من Wells Fargo Investment Institute: “هذا هو السوق يخبرنا أننا دخلنا دورة إعادة تشديد حقيقية.” في وقت سابق، أظهرت البيانات أن معدلات الرهن العقاري الأمريكية ارتفعت إلى أعلى مستوى لها في أكثر من عامين، بينما ارتفع مؤشر مديري المشتريات المركب السريع لـ S&P Global في سبتمبر إلى أعلى مستوى له منذ يوليو 2021. رفع المسؤولون تكاليف الاقتراض الأسبوع الماضي لأول مرة في ثلاث سنوات، إلى نطاق 3.75% إلى 4%، وهي خطوة قال رئيس Kevin Warsh إنها أزالت “جرعة من التيسير”. تعكس المقايضات الآن بالكامل ثلاث زيادات بمقدار ربع نقطة على مدار العام المقبل، مع تحوط كبير لزيادة رابعة. الكيانات الرئيسية: الشركات: Wells Fargo Investment Institute, SEI Investments | الأشخاص: Tony Miano, Donald Trump, Kevin Warsh, Sean Simko, Masoud Pezeshkian, Xi Jinping | المواقع: آسيا, نيوزيلندا, أستراليا, هونغ كونغ, كوريا الجنوبية, واشنطن, مضيق هرمز