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Authentic Brands envisage une IPO, cible les créateurs

Bloomberg Markets •
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Authentic Brands Group, licencié de l'image d'Elvis Presley et de Reebok, pourrait poursuivre une introduction en bourse dès le premier semestre de l'année prochaine. « La société est prête », a déclaré le PDG Matthew Maddox dans une interview accordée à Bloomberg TV lundi. « Nos systèmes sont en place. Nos équipes sont en place. Notre histoire est claire. Nous sommes prêts à y aller. »

Lundi, la société a annoncé un partenariat avec le podcasteur de The Diary of a CEO, Steven Bartlett. Maddox a déclaré que des créateurs comme Bartlett seront une nouvelle source de croissance au cours de la prochaine décennie, alors qu'Authentic apporte son modèle d'augmentation des licences de produits et des événements en direct à la communauté des influenceurs.

Authentic génère 1,8 milliard de dollars d'EBITDA sur 2,2 milliards de dollars de revenus, une marge bénéficiaire extraordinairement élevée de 81 %, a déclaré Maddox. Les marchés internationaux représentent environ 35 % des revenus. La société génère des redevances d'environ 6 % à 7 % sur les ventes de marchandises fabriquées par d'autres et n'a donc aucun frais de stock ni investissement en capital. L'entreprise croît entre 7 % et 8 % organiquement et de 24 % lorsque les acquisitions sont incluses, a déclaré Maddox.

Authentic a dépensé 2 milliards de dollars en transactions au cours des 18 derniers mois, y compris les marques Guess? Inc. et Care Bears. Authentic possède 10 milliards de dollars de propriété intellectuelle, un chiffre qu'il aimerait doubler au cours des 24 prochains mois. Les propriétés de divertissement représentent environ 20 % des revenus de la société. Maddox, l'ancien PDG de l'opérateur de casinos Wynn Resorts Ltd, a été promu au poste de directeur général d'Authentic plus tôt cette année.