HeadlinesBriefing favicon HeadlinesBriefing.com

Apollo cède Autodoc aux fondateurs

PE Insights •
×

Apollo a cédé sa participation minoritaire dans Autodoc, le plus grand détaillant en ligne de pièces automobiles en Europe, après que les fondateurs du groupe berlinois aient racheté la pleine propriété dans une transaction financée par un prêt levier de 530 millions d'euros. Apollo avait pénétré le secteur en avril 2024, acquérant environ 15 % pour une valorisation en capital de 2,3 milliards d'euros aux côtés d'investisseurs institutionnels. La transaction a été structurée via la stratégie Hybrid Value d'Apollo, conçue comme un investissement à durée limitée pour professionnaliser la gouvernance et préparer les marchés de capitaux institutionnels ou une éventuelle introduction en bourse.

Cependant, Autodoc a reporté sa liste prévue en raison de marchés volatils et de tensions géopolitiques renouvelées au début de 2026, optant pour accéder pour la première fois aux marchés de la dette avec un prêt à terme de sept ans pour financer le rachat. Avec la clôture de la transaction, les deux représentants d'Apollo au conseil de surveillance d'Autodoc démissionneront, laissant un conseil composé de trois fondateurs et de trois membres indépendants. Fondée à Berlin en 2008, Autodoc propose aujourd'hui environ 7,8 millions de produits provenant d'environ 2 700 fabricants et exploite des boutiques en ligne dans 27 pays européens, employant plus de 5 500 personnes.

Elle a réalisé un chiffre d'affaires de 2,3 milliards d'euros en 2025, contre 1,6 milliard d'euros un an plus tôt, et avait vu ses revenus nets croître à un taux composé annuel de 26 % sur les cinq ans jusqu'en 2023, date à laquelle elle a rapporté des bénéfices ajustés de 130 millions d'euros. Jeremy Honeth, partenaire, Hybrid Value chez Apollo, a déclaré qu'il avait été un privilège de s'associer aux fondateurs durant cette période de transformation.