Globale Anleihenmärkte stabilisieren sich nach scharfen Verkauf, der die US-Borrowerkosten auf ihr höchstes Niveau seit 2002 trieb und Volatilität in europäischen Staatsanleihen auslöste. Die Renditen der 10-jährigen US-Staatsanleihen stiegen um 0,01 Prozentpunkte auf 5,24 Prozent während des frühen Handels in London, und europäische Assets stabilisierten sich auch nach einem volatilen Handelstag am Donnerstag. Die Rendite der 10-jährigen französischen Regierungsanleihe fiel um 0,01 Prozentpunkte auf 4,91 Prozent, nachdem sie am Donnerstag um bis zu 0,1 Prozentpunkte gestiegen war, nachdem der Entwurf eines 2027-Haushalts die Sorgen um den Zustand der französischen Finanzen erneut entfacht hatte.
Entsprechende italienische Anleihen blieben am Freitagmorgen bei 4,71 Prozent flach. Der Euro stieg um 0,1 Prozent gegen den Dollar auf 1,126. Gilts und Bunds stützten sich beide im frühen Handel.
Die Bewegungen am Donnerstag „erinnerten in vielerlei Hinsicht an die Eurokrise, mit souveränem Kontagion als großes Gesprächsthema“, sagte Henry Allen, Makro-Strategist bei Deutsche Bank. Zinsspezialisten der niederländischen Bank ING sagten, die Marktstimmung wende sich „sour“ auf die europäischen Schuldendynamik. Die Stabilisierung der Märkte am Freitag wurde durch einen Rückgang der Ölpreise unterstützt.
Der globale Referenz Brent fiel um 1,1 Prozent auf 101,23 Dollar pro Barrel. Investoren werden am Freitag auf Eurozone-Inflationsdaten achten, um das neueste Signal dafür zu erhalten, wie die Europäische Zentralbank auf die durch den Konflikt im Nahen Osten ausgelöste Energiekrise reagieren könnte. Anleihen stabilisierten sich auch in Asien.
Die 10-Jahres-Rendite Japans fiel um 0,01 Prozentpunkte auf 3,1 Prozent. Globale Aktien stiegen am Freitag, mit dem Stoxx Europe 600, der im frühen Handel um 0,3 Prozent stieg, und Futures, die auf den S&P 500 abzielen, stiegen ebenfalls um 0,3 Prozent, obwohl Banken weltweit unter Druck standen. Die HSBC-Aktie, die in Hongkong gelistet ist, fiel um mehr als 5 Prozent, während in Japan Mizuho um 1,9 Prozent fiel, nachdem sie am vorherigen Tag um 2,8 Prozent fiel.
In Europa fiel Société Générale um 0,6 Prozent, hinzu zu einem Rückgang von 5 Prozent am Donnerstag. Kenny Ng, Strategist bei der Brokerfirma Everbright Securities International, sagte, die Schwäche bei den Banken sei mit dem Anleihenverkauf verbunden, „da sie globale Anleihen in ihren Asset-Portfolios halten“. Investoren sagten, sie blieben auf hohe Alert für weitere Verkäufe und den Einfluss höherer Anleiherenditen auf globale Märkte. „Wir könnten weitere Spikes bei den Renditen sehen“, sagte Grace Tam, deputy chief investment officer for Asia bei BNP Paribas Wealth Management. „Das würde die Finanzbedingungen verschärfen.
Das bode nicht gut für Risikoanlagen, insbesondere Aktien.
Quelle: Financial Times Markets · Zusammengefasst von HeadlinesBriefing