How Correspondent Banking Can Enable Sanctions Evasion

The correspondent banking system has enabled global finance but also sanctions evasion. Zhejiang Chouzhou Commercial Bank, a regional lender in Yiwu, provided correspondent services that allowed Russian front companies to access Wall Street through accounts like Bank of America’s ending in 0252. This pooled account held funds from countless customers, including entities tied to sanctions-busting networks.

Since Russia’s invasion of Ukraine, exploiting weak links in correspondent banking has been key to sidestepping U.S. restrictions. A New York Times analysis of thousands of financial documents found over 50 companies selling restricted goods to Russia in early 2025 held accounts at Chouzhou. Many documents came from A7, a Moscow-based financial firm whose hacked records showed repeated use of Chouzhou for illicit transactions.

One Kyrgyzstan shell company linked to A7 made over $10 million in restricted purchases via Chouzhou’s correspondent network. In January 2025, a Russian firm bought $73,000 of electronic warfare components through this chain, with funds routed via First Abu Dhabi Bank to Chouzhou’s Bank of America account. Bank of America terminated the relationship in June 2025 without explanation, but Chouzhou continues dollar access through Citibank, JPMorgan Chase, and Standard Chartered for banks with ties to Russia.

شهد نظام البنوك المراسلة العالمية، رغم facilitation المالية، أن يكون بيئة خصبة لتجاوز العقوبات. وقدم بنك تشجياو التجاري في تشيجو، وهو مقرض إقليمي في ييوو، خدمات البنوك المراسلة التي سمحت للشركات الواجهة الروسية بالوصول إلى وول ستريت عبر حسابات مثل بنك أمريكا ending في 0252. وقدمت هذه الحسابات المجمعة أموال من مئات العملاء، بما في ذلكEntities tied to networks evading sanctions. ومنذ غزو روسيا لأوكرانيا، أصبح استغلال النقاط الضعيفة في البنوك المراسلةkey to circumventing restrictions الأمريكية. ووجد تحليل New York Times لآلاف الوثائق المالية أكثر من 50 شركة بيعت بضائع مقيدة لروسيا في أوائل 2025 وكان لها حسابات في Chouzhou. وقد جاءت العديد من الوثائق من A7، شركة مالية مقرها موسكو،whose hacked records showed repeated use of Chouzhou for transactions ilicit. And a shell company in Kirghizstan linked to A7 made over $10 million in purchases of goods restricted through the correspondent network of Chouzhou. In January 2025, شركة روسية bought $73,000 of electronic warfare components through this chain, with funds routed via First Abu Dhabi Bank to Chouzhou's Bank of America account. أنهى بنك أمريكا العلاقة في يونيو 2025 دون explanation، pero Chouzhou continues dollar access through Citibank, JPMorgan Chase, and Standard Chartered for banks with ties to Russia.

বিশ্বব্যাংকিং systému corresponডেন্ট ব্যাংকিং虽然促进了全球金融，但也成为了规避制裁的温床。浙江舟山商业银行，一家位于义乌的地区性贷款机构，提供了对应银行服务，使得俄罗斯前公司能够通过银行美国结尾0252的账户接入华尔街。该汇总账户持有来自无数客户的资金，包括与绕过制裁网络相关的实体。自俄罗斯乌克兰冲突以来，利用对应银行体系中的薄弱环节成为了绕过美国限制的关键。纽约时报对数千份金融文件的分析发现，2025年早些时候售卖受限商品给俄罗斯的50多家公司都在浙江舟山商业银行开户。许多文件来自总部位于莫斯科的金融公司A7，被黑客入侵的记录显示其反复使用浙江舟山银行进行非法交易。一家与A7相关的吉尔吉斯坦壳公司通过浙江舟山银行的对应网络进行了价值超过1000万美元的受限购买。2025年1月，一家俄罗斯公司通过这条链路购买了价值73,000美元的电子战组件，资金通过阿布扎比第一银行转入浙江舟山银行的银行美国账户。2025年6月，银行美国终止了该关系，但浙江舟山银行仍通过花旗银行、摩根士丹利和标准渣打银行为与俄罗斯有关联的银行提供美元通道。

El sistema bancario corresponsal internacional, aunque ha facilitado la finanza global, también se ha convertido en un caldo de cultivo para la evasión de sanciones. El Banco Comercial de Zhejiang Chouzhou, un prestamista regional en Yiwu, proporcionó servicios corresponsales que permitieron a empresas frontales rusas acceder a Wall Street a través de cuentas como la de Bank of America que termina en 0252. Esta cuenta agrupada mantuvo fondos de innumerables clientes, incluidas entidades vinculadas a redes de evasión de sanciones.

Desde la invasión de Rusia a Ucrania, explotar los puntos débiles en la banca corresponsal se ha convertido en la clave para eludir restricciones estadounidenses. Un análisis del New York Times de miles de documentos financieros encontró más de 50 empresas vendiendo bienes restringidos a Rusia a principios de 2025 que tenían cuentas en Chouzhou. Muchos documentos provinieron de A7, una firma financiera basada en Moscú cuyos registros hackeados mostraron uso repetido de Chouzhou para transacciones ilícitas.

Una empresa pantalla de Kirguistán vinculada a A7 realizó compras por más de 10 millones de dólares en bienes restringidos a través de la red corresponsal de Chouzhou. En enero de 2025, una empresa rusa compró 73,000 dólares en componentes de guerra electrónica a través de esta cadena, con fondos transferidos a través del First Abu Dhabi Bank a la cuenta de Bank of America de Chouzhou. Bank of America terminó la relación en junio de 2025 sin explicación, pero Chouzhou continúa teniendo acceso a dólares a través de Citibank, JPMorgan Chase y Standard Chartered para bancos con lazos con Rusia.

Bien que le système bancaire corresponant ait facilité la finance mondiale, il est également devenu un vecteur de contournement des sanctions. La banque commerciale de Zhejiang Chouzhou, un prêteur régional à Yiwu, a fourni des services corresponants qui ont permis aux entreprises de façade russes d'accéder à Wall Street via des comptes comme ceux de Bank of America se terminant par 0252. Ce compte regroupé détenait des fonds provenant de nombreux clients, incluant des entités liées aux réseaux de contournement des sanctions.

Depuis l'invasion de la Russie par l'Ukraine, exploiter les maillons faibles de la banque corresponant est devenu la clé pour contourner les restrictions américaines. Une analyse du New York Times de milliers de documents financiers a révélé plus de 50 entreprises vendant des biens restreints à la Russie au début 2025 et détenant des comptes à Chouzhou. De nombreux documents provenaient d'A7, une firme financière basée à Moscou, dont les dossiers piratés ont montré une utilisation répétée de Chouzhou pour des transactions illicites.

Une entreprise écran au Kirghizstan liée à A7 a réalisé plus de 10 millions de dollars d'achats de biens restreints via le réseau corresponant de Chouzhou. En janvier 2025, une entreprise russe a acheté 73 000 dollars de composants de guerre électronique à travers cette chaîne, les fonds étant acheminés via la First Abu Dhabi Bank vers le compte Bank of America de Chouzhou. Bank of America a terminé la relation en juin 2025 sans explication, mais Chouzhou continue d'avoir un accès au dollar via Citibank, JPMorgan Chase et Standard Chartered pour les banques ayant des liens avec la Russie.

अंतर्राष्ट्रीय वित्तीय प्रणाली के corresponडेंट बैंकिंग ने वैश्विक वित्त को तो सक्षम किया है, लेकिन प्रतिबंधों को दरकिनार करने का रास्ता भी बनाया है। यीवू में स्थित क्षेत्रीय ऋणदाता झेजियाओ चौझोउ वाणिज्यिक बैंक, ने corresponडेंट सेवाएं प्रदान कीं जिससे रूसी सामने वाली कंपनियां बैंक ऑफ अमेरिका के 0252 समाप्त होने वाले खातों के माध्यम से वॉल स्ट्रीट तक पहुंच सके। इस पूल खाते में हजारों ग्राहकों के फंड शामिल थे, जिनमें प्रतिबंधों को दरकिनार करने वाले नेटवर्क से जुड़ी इकाइयां भी शामिल थीं। रूस के यूक्रेन आक्रमण के बाद, corresponडेंट बैंकिंग में कमजोर कड़ियों का दोहन अमेरिकी प्रतिबंधों को दरकिनार करने का मुख्य तरीका बन गया है। न्यूयॉर्क टाइम्स ने हजारों वित्तीय दस्तावेजों का विश्लेषण किया है, जिसमें 2025 की शुरुआत में रूस को प्रतिबंधित माल बेचने वाली 50 से अधिक कंपनियों के चेजियाओ चौझोउ वाणिज्यिक बैंक में खाते होने का पता चला है। कई दस्तावेज ए7 नामक एक मोस्को-आधारित वित्तीय फर्म से आए थे, जिसके हैक किए गए रिकॉर्ड्स में चौझोउ के माध्यम से अवैध लेनदेन के दोहराए गए उपयोग दिखाया गया है। एक किर्गिस्तान की शेल कंपनी, ए7 से जुड़ी, ने चौझोउ के corresponडेंट नेटवर्क के माध्यम से 10 मिलियन डॉलर से अधिक के प्रतिबंधित खरीदारी की। जनवरी 2025 में, एक रूसी कंपनी ने इस श्रृंखला के माध्यम से 73,000 डॉलर के इलेक्ट्रॉनिक युद्ध घटक खरीदे, जिसमें फंड्स First Abu Dhabi Bank के माध्यम से चौझोउ के बैंक ऑफ अमेरिका खाते में routed थे। जून 2025 में, बैंक ऑफ अमेरिका ने संबंध समाप्त कर दिया बिना कोई स्पष्टीकरण के, लेकिन चौझोउ अभी भी रूस से जुड़े बैंकों के लिए सिटीबैंक, JPMorgan Chase और Standard Chartered के माध्यम से डॉलर एक्सेस जारी रखता है।

国际金融的对应银行系统虽然促进了全球贸易，但也成为了制裁规避的温床。浙江舟山商业银行，一家位于义乌的地区性贷款机构，提供了对应银行服务，使得俄罗斯前公司能够通过银行美国结尾0252的账户接入华尔街。该汇总账户持有来自无数客户的资金，包括与绕过制裁网络相关的实体。自俄罗斯乌克兰冲突以来，利用对应银行体系中的薄弱环节成为了绕过美国限制的关键。纽约时报对数千份金融文件的分析发现，2025年早些时候售卖受限商品给俄罗斯的50多家公司都在浙江舟山商业银行开户。许多文件来自总部位于莫斯科的金融公司A7，被黑客入侵的记录显示其反复使用浙江舟山银行进行非法交易。一家与A7相关的吉尔吉斯坦壳公司通过浙江舟山银行的对应网络进行了价值超过1000万美元的受限购买。2025年1月，一家俄罗斯公司通过这条链路购买了价值73,000美元的电子战组件，资金通过阿布扎比第一银行转入浙江舟山银行的银行美国账户。2025年6月，银行美国终止了该关系，但浙江舟山银行仍通过花旗银行、摩根士丹利和标准渣打银行为与俄罗斯有关联的银行提供美元通道。