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Lone Star avalia opções para Evoca endividada

Bloomberg Markets •
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Firma de private equity Lone Star Funds está avaliando opções para Evoca SpA, incluindo uma possível transferência para credores ou venda de dívida. Pessoas familiarizadas com o assunto disseram. Lone Star manteve conversas preliminares com os credores de Evoca, The Carlyle Group Inc. e Park Square, sobre troca de dívida por equity, embora nenhum acordo tenha resultado até o momento. PJT Partners Inc. está assessorando as opções.

Evoca, que fabrica máquinas de café para hotéis, cafés e escritórios, enfrenta dívida crescente. Uma holding company pegou emprestado 210 milhões de euros (241 milhões de dólares) de Carlyle e Park Square em 2019, com dívidas aumentando para mais de 400 milhões de euros vencidos em 2029. A empresa operativa tem 550 milhões de notas também vencidas em 2029, cotadas a 89 centavos por euro.

Em junho, Fitch rebaixou Evoca para B- depois que as receitas de 2025 caíram 16% ano a ano. A razão dívida/lucro ficou em 8.2, embora os resultados do segundo trimestre tenham melhorado e as receitas tenham crescido 14% ano a ano.