Die türkische Kapitalmarktaufsichtsbehörde hat neue Vorschriften erlassen, die die Exposure von Hedge Fonds gegenüber Related Parties beschränken und konzentrierte Investments begrenzen. Die aktualisierten Richtlinien, am Samstag veröffentlicht, beschränken Fonds auf die Halte von 2 % bis 8 % der frei floatenden Aktien eines Emittenten, je nach Frei-Quote. Fonds sind zudem verboten, mehr als 20 % ihres Portfolios in Kapitalmarktinstrumente zu investieren, die von verbundenen Entitäten unter Managementkontrolle emittiert werden.

Der Schritt geht auf Bedenken hinsichtlich abnormer Renditen und wiederholte Warnungen globaler Index-Provider zur Marktintegrität ein. Die Regeln gelten für Hedge Fonds, die im Rahmen des Istanbul Finance Centre operieren, und sollen die Transparenz erhöhen sowie das systemische Risiko in der türkischen Kapitalmarktlandschaft reduzieren.