Private Equity 24 Hours

Letzte Aktualisierung: August 27, 2026, 8:40 AM ET

Deals & M&A

Die Private-Equity-Branche zeigt ein wachsendes Interesse an der Reise- und Freizeitbranche. Firmen wie Altor und TDR Capital gehören zu den Akteuren, die in diesem Sektor Transaktionen durchführen, während KI-Anpassung und gestiegene Konsumausgaben den Markt neu formen. In einem separaten Deal steht Soho Square kurz vor dem Erwerb einer bedeutenden Minderheitsbeteiligung am Luxushandtaschenhersteller Strathberry, wobei die in Edinburgh ansässige Marke mit 100 Mio. £ bewertet wird. Unterdessen hat Hull Street Energy ein 1.263-MW-Kraftwerksportfolio von Rockland Capital erworben, darunter ein 677-MW-Erdgaskraftwerk in Illinois und ein 586-MW-Dual-Fuel-Kraftwerk in Ohio. Hidden Harbor Capital Partners hat außerdem Escape Fire Protection übernommen, einen Brandschutzdienstleister mit Sitz in Minnesota.

Fundraising & Kapital

Step Stone hat sein Ziel für den ersten Infrastruktur-Secondaries-Fonds verdoppelt auf 1,5 Mrd. $; für das gesamte Programm sind bereits Zusagen über 1,7 Mrd. $ eingegangen. Im Venture-Bereich hat Capital F einen Debütfonds über 17 Mio. $ geschlossen, der auf die „Female Economy" abzielt – Märkte, in denen Frauen die Nachfrage in den Bereichen Gesundheit, digitaler Handel und KI-Tools treiben. Auf öffentlicher Seite bewerben sich britische Fondsmanager um die Verwaltung des 1 Mrd. £ schweren Scale-up-Fonds der Regierung, ein Mandat, von dem erwartet wird, dass es sowohl bei etablierten Firmen als auch bei neuen Marktteilnehmern großes Interesse weckt.

Regulierung & Compliance

KKR hat sich bereit erklärt, eine Rekordstrafe von 250 Mio. $ zu zahlen, um eine Klage des US-Justizministeriums beizulegen, die wiederholte Verstöße gegen bundesstaatliche Fusionsmeldevorschriften vorwirft – die höchste jemals für solche Verstöße verhängte Zivilstrafe. Der Vergleich unterstreicht die verschärfte regulatorische Prüfung von Private-Equity-Transaktionspraktiken.

Personalien

Die USS, das größte private Pensionssystem Großbritanniens, hat Robert Ross von CalSTRS abgeworben, um sein Private-Equity-Programm zu leiten – ein bedeutender Wechsel vom 330 Mrd. $ schweren kalifornischen Lehrerkassenfonds. Ross bringt umfangreiche Erfahrung in Co-Investments und Fondsauswahl in das 70 Mrd. £ schwere britische System ein.

Strategie & Ausblick

Partners Group setzt verstärkt auf das entwickelte Asien-Pazifik und zielt nach einem ähnlichen Vorstoß in Japan nun auf den australischen Mid-Market ab, da die Qualität der General Partner in der Region zunehmend auseinanderdriftet. In Stockholm produziert das Gründernetzwerk der Stadt – von der „Spotify Mafia" bis zur „Lovable Mafia" – überdurchschnittliche Ergebnisse, wobei Lovable gerade 400 Mio. $ bei einer Bewertung von 13,3 Mrd. $ eingesammelt hat – eine Verdopplung des Werts in etwa acht Monaten. Auch Sportdeals nehmen Fahrt auf: Apollo, Joshua Kushner und José E. Feliciano streben nach Anteilen an Teams, da Knappheitswerte Renditen treiben, während Genstar First Eagle für 7 Mrd. $ an Victory Capital Holdings verkauft.

Technologie & Innovation

Die KI-getriebene Strategie der Starling Bank sorgt intern für Besorgnis: Mitarbeiter fürchten eine übermäßige Abhängigkeit von Automatisierung nach jüngsten Compliance-Pannen. Die Wette der Bank auf KI zur Rationalisierung von Abläufen wirft Fragen auf, ob Technologie menschliches Urteilsvermögen in regulierten Umgebungen vollständig ersetzen kann.