Wall Street plays down investor fears of faltering trading boom

Wall Street’s biggest banks posted higher third-quarter net income year-on-year, easing investor worries about a potential slowdown in the trading boom. JPMorgan Chase, Citigroup, Goldman Sachs and Wells Fargo all reported profit gains, with Goldman Sachs leading after a 30 per cent increase in adjusted net income. Bank CEOs Jamie Dimon and David Solomon acknowledged uncertainty about how long the strong capital markets environment would last, though they described current conditions as favorable.

Equities trading drove much of the strength, with Goldman’s equities revenues jumping over 70 per cent year-on-year to $6.4bn, twice analyst expectations, and JPMorgan’s up nearly 50 per cent to $5bn. This surge was fueled by hedge fund demand for equity financing, allowing banks to charge attractive rates. Meanwhile, fixed income, currency and commodities (FICC) trading showed weakness, with Goldman and JPMorgan reporting unexpected declines due to rising interest rates impacting credit and mortgage trading.

Citigroup was an exception, posting 4 per cent FICC revenue growth. Net interest income also rose across banks from higher rates, with JPMorgan raising its full-year guidance. Despite inflation pressures, banks cited strong wage growth and employment as offsetting factors, with Wells Fargo’s CFO noting energy costs remain manageable for most consumers.

سجلت كبرى بنوك وال ستريت ارتفاعاً في صافي أرباحها للربع الثالث على أساس سنوي، مما خفف من مخاوف المستثمرين بشأن احتمال تباطؤ ازدهار التداول. وأعلنت كل من JPMorgan Chase وCitigroup وGoldman Sachs وWells Fargo عن مكاسب في الأرباح، وتصدّر Goldman Sachs القائمة بعد ارتفاع صافي أرباحه المعدّلة بنسبة 30%.

وأقر الرئيسان التنفيذيان للبنكين Jamie Dimon وDavid Solomon بوجود حالة من عدم اليقين بشأن المدة التي سيستمر فيها مناخ أسواق رأس المال القوي، لكنهما وصفا الظروف الحالية بأنها مواتية. وكان تداول الأسهم المحرّك الأبرز لهذه القوة، إذ قفزت إيرادات Goldman من تداول الأسهم بأكثر من 70% على أساس سنوي لتبلغ 6.4 مليار دولار، أي ضعف توقعات المحللين، فيما ارتفعت إيرادات JPMorgan بنحو 50% لتبلغ 5 مليارات دولار.

وقد غذّى هذا الارتفاع طلب صناديق التحوط على تمويل الأسهم، مما أتاح للبنوك فرض أسعار فائدة جذابة. في المقابل، أظهر تداول الدخل الثابت والعملات والسلع (FICC) ضعفاً، حيث سجّل Goldman وJPMorgan تراجعات غير متوقعة بسبب ارتفاع أسعار الفائدة الذي أثّر على تداول الائتمان والرهون العقارية. وكان Citigroup استثناءً، إذ حقق نمواً بنسبة 4% في إيرادات FICC.

كما ارتفع صافي إيرادات الفوائد لدى البنوك نتيجة أسعار الفائدة الأعلى، ورفع JPMorgan توقعاته لكامل العام. ورغم ضغوط التضخم، أشارت البنوك إلى أن النمو القوي في الأجور وفرص العمل يعوّضان هذه الضغوط، وذكر المدير المالي لـ Wells Fargo أن تكاليف الطاقة لا تزال في نطاق يمكن إدارته بالنسبة لمعظم المستهلكين.

ওয়াল স্ট্রিটের বৃহত্তম ব্যাংকগুলো তৃতীয় প্রান্তিকে বার্ষিক ভিত্তিতে বেশি নিট মুনাফা দেখিয়েছে, যা ট্রেডিং উত্থান ধীর হওয়ার বিষয়ে বিনিয়োগকারীদের উদ্বেগ কিছুটা দূর করেছে। JPMorgan Chase, Citigroup, Goldman Sachs এবং Wells Fargo সবাই মুনাফা বৃদ্ধির কথা জানিয়েছে, তাদের মধ্যে সমন্বিত নিট মুনাফায় ৩০ শতাংশ বৃদ্ধি নিয়ে Goldman Sachs এগিয়ে আছে।

ব্যাংকগুলোর সিইও Jamie Dimon এবং David Solomon স্বীকার করেছেন যে শক্তিশালী মূলধন বাজারের এই পরিবেশ কতদিন স্থায়ী হবে তা নিয়ে অনিশ্চয়তা রয়েছে, তবে তারা বর্তমান পরিস্থিতিকে অনুকূল বলে বর্ণনা করেছেন। এই শক্তিশালী অবস্থার বড় অংশ এসেছে ইকুইটি ট্রেডিং থেকে। Goldman-এর ইকুইটি রাজস্ব বার্ষিক ভিত্তিতে ৭০ শতাংশের বেশি বেড়ে ৬.৪ বিলিয়ন ডলারে পৌঁছেছে, যা বিশ্লেষকদের প্রত্যাশার দ্বিগুণ, এবং JPMorgan-এর রাজস্ব প্রায় ৫০ শতাংশ বেড়ে ৫ বিলিয়ন ডলারে দাঁড়িয়েছে।

এই উত্থানের পেছনে ছিল হেজ ফান্ডের ইকুইটি অর্থায়নের চাহিদা, যার ফলে ব্যাংকগুলো আকর্ষণীয় হারে চার্জ করতে পেরেছে। অন্যদিকে, ফিক্সড ইনকাম, কারেন্সি ও কমোডিটি (FICC) ট্রেডিংয়ে দুর্বলতা দেখা গেছে, যেখানে ঋণ ও বন্ধক ট্রেডিংয়ে সুদের হার বৃদ্ধির প্রভাবে Goldman ও JPMorgan অপ্রত্যাশিত হ্রাস জানিয়েছে। Citigroup ব্যতিক্রম ছিল, যাদের FICC রাজস্ব ৪ শতাংশ বেড়েছে।

উচ্চ সুদের হারের কারণে ব্যাংকগুলোর নেট ইন্টারেস্ট ইনকামও বেড়েছে, এবং JPMorgan পূর্ণ বছরের পূর্বাভাস বাড়িয়েছে। মুদ্রাস্ফীতির চাপ সত্ত্বেও ব্যাংকগুলো শক্তিশালী মজুরি বৃদ্ধি ও কর্মসংস্থানকে ভারসাম্যকারী উপাদান হিসেবে উল্লেখ করেছে, এবং Wells Fargo-র CFO বলেছেন অধিকাংশ ভোক্তার জন্য জ্বালানি খরচ এখনও সামাল দেওয়ার মধ্যে রয়েছে।

Die größten Banken der Wall Street haben im dritten Quartal im Jahresvergleich einen höheren Nettogewinn erzielt und damit die Sorgen der Anleger über eine mögliche Abschwächung des Handelsbooms gelindert. JPMorgan Chase, Citigroup, Goldman Sachs und Wells Fargo meldeten allesamt Gewinnzuwächse, wobei Goldman Sachs nach einem Anstieg des bereinigten Nettogewinns um 30 Prozent an der Spitze liegt.

Die Vorstandsvorsitzenden Jamie Dimon und David Solomon räumten ein, dass unsicher sei, wie lange das starke Umfeld an den Kapitalmärkten anhalten werde, beschrieben die aktuellen Bedingungen jedoch als günstig. Der Aktienhandel trug den größten Teil der Stärke bei. Die Aktienerlöse von Goldman stiegen im Jahresvergleich um mehr als 70 Prozent auf 6,4 Milliarden US-Dollar und lagen damit doppelt so hoch wie von Analysten erwartet, während jene von JPMorgan um fast 50 Prozent auf 5 Milliarden US-Dollar zulegten.

Der Anstieg wurde durch die Nachfrage von Hedgefonds nach Aktienfinanzierungen angetrieben, wodurch die Banken attraktive Zinsen verlangen konnten. Im Gegensatz dazu zeigte der Handel mit festverzinslichen Wertpapieren, Devisen und Rohstoffen (FICC) Schwäche: Goldman und JPMorgan meldeten unerwartete Rückgänge, die auf steigende Zinsen zurückzuführen waren, welche den Kredit- und Hypothekenhandel belasteten. Citigroup war mit einem Wachstum der FICC-Erlöse von 4 Prozent die Ausnahme.

Auch die Netto-Zinserträge stiegen bei den Banken aufgrund höherer Zinsen, und JPMorgan erhöhte seine Jahresprognose. Trotz Inflationsdruck verwiesen die Banken auf kräftiges Lohnwachstum und Beschäftigung als ausgleichende Faktoren, während der Finanzvorstand von Wells Fargo erklärte, die Energiekosten blieben für die meisten Verbraucher beherrschbar.

Los mayores bancos de Wall Street registraron un aumento de sus beneficios netos del tercer trimestre con respecto al año anterior, lo que alivió las preocupaciones de los inversores por una posible desaceleración del auge del trading. JPMorgan Chase, Citigroup, Goldman Sachs y Wells Fargo informaron de ganancias, con Goldman Sachs a la cabeza tras un aumento del 30 % en su beneficio neto ajustado.

Los directores ejecutivos de los bancos, Jamie Dimon y David Solomon, reconocieron la incertidumbre sobre la duración del sólido entorno de los mercados de capitales, aunque describieron las condiciones actuales como favorables. La negociación de acciones impulsó gran parte de la fortaleza. Los ingresos de Goldman por negociación de acciones aumentaron más de un 70 % interanual, hasta 6400 millones de dólares, el doble de lo que esperaban los analistas, mientras que los de JPMorgan subieron casi un 50 %, hasta 5000 millones de dólares.

Este repunte fue impulsado por la demanda de financiación de acciones por parte de los fondos de cobertura, lo que permitió a los bancos cobrar tipos atractivos. Por otra parte, la negociación de renta fija, divisas y materias primas (FICC) mostró debilidad, con Goldman y JPMorgan registrando descensos inesperados debido al aumento de los tipos de interés, que afectó a la negociación de crédito e hipotecas. Citigroup fue la excepción, con un crecimiento del 4 % de sus ingresos FICC.

Los ingresos netos por intereses también aumentaron en los bancos gracias a los tipos más altos, y JPMorgan elevó su previsión para todo el año. Pese a las presiones inflacionarias, los bancos señalaron que el sólido crecimiento salarial y el empleo compensan estos factores, y el director financiero de Wells Fargo indicó que los costes energéticos siguen siendo manejables para la mayoría de los consumidores.

Les plus grandes banques de Wall Street ont enregistré une hausse de leur bénéfice net au troisième trimestre par rapport à l'an dernier, apaisant les inquiétudes des investisseurs face à un possible ralentissement du boom du trading. JPMorgan Chase, Citigroup, Goldman Sachs et Wells Fargo ont tous annoncé des gains, Goldman Sachs en tête avec une hausse de 30 % de son bénéfice net ajusté.

Les directeurs généraux Jamie Dimon et David Solomon ont reconnu l'incertitude quant à la durée de l'environnement favorable des marchés de capitaux, tout en qualifiant les conditions actuelles de favorables. Le trading d'actions a largement porté cette performance. Les revenus de Goldman dans les actions ont bondi de plus de 70 % sur un an, pour atteindre 6,4 milliards de dollars, soit le double des attentes des analystes, tandis que ceux de JPMorgan ont progressé de près de 50 %, à 5 milliards de dollars.

Cette hausse a été alimentée par la demande des fonds spéculatifs pour le financement d'actions, permettant aux banques de pratiquer des taux attractifs. En revanche, le trading de produits à revenu fixe, de devises et de matières premières (FICC) a montré des signes de faiblesse, Goldman et JPMorgan ayant enregistré des baisses inattendues en raison de la hausse des taux d'intérêt, qui a pesé sur le crédit et le trading hypothécaire. Citigroup fait figure d'exception, avec une croissance de 4 % de ses revenus FICC.

Le produit net d'intérêts a également progressé dans l'ensemble des banques grâce à des taux plus élevés, et JPMorgan a relevé ses prévisions pour l'année. Malgré les pressions inflationnistes, les banques ont souligné que la solidité des salaires et de l'emploi compensait ces effets, le directeur financier de Wells Fargo estimant que les coûts énergétiques restent supportables pour la plupart des consommateurs.

वॉल स्ट्रीट के सबसे बड़े बैंकों का तीसरी तिमाही का शुद्ध लाभ सालाना आधार पर बढ़ा है, जिससे ट्रेडिंग उछाल धीमा पड़ने को लेकर निवेशकों की चिंता कुछ कम हुई है। JPMorgan Chase, Citigroup, Goldman Sachs और Wells Fargo सभी ने लाभ में वृद्धि दर्ज की, जिनमें Goldman Sachs का समायोजित शुद्ध लाभ 30 प्रतिशत बढ़ने के साथ वह सबसे आगे रहा।

बैंकों के सीईओ Jamie Dimon और David Solomon ने माना कि मज़बूत पूंजी बाज़ार का यह माहौल कब तक बना रहेगा, इस पर अनिश्चितता है, हालांकि उन्होंने मौजूदा परिस्थितियों को अनुकूल बताया। इस मज़बूती का बड़ा हिस्सा इक्विटी ट्रेडिंग से आया। Goldman का इक्विटी राजस्व सालाना आधार पर 70 प्रतिशत से अधिक बढ़कर 6.4 अरब डॉलर हो गया, जो विश्लेषकों की अपेक्षा से दोगुना है, जबकि JPMorgan का लगभग 50 प्रतिशत बढ़कर 5 अरब डॉलर हो गया।

यह उछाल हेज फंड की इक्विटी फाइनेंसिंग की मांग से आया, जिससे बैंक आकर्षक दरें वसूल कर सके। वहीं, फिक्स्ड इनकम, करेंसी और कमोडिटीज़ (FICC) ट्रेडिंग कमज़ोर रही, जहां बढ़ती ब्याज दरों के कारण क्रेडिट और मॉर्गेज ट्रेडिंग प्रभावित हुई और Goldman तथा JPMorgan में अप्रत्याशित गिरावट दर्ज हुई। Citigroup इसका अपवाद रहा, जिसके FICC राजस्व में 4 प्रतिशत वृद्धि हुई।

ऊंची दरों से बैंकों की नेट इंटरेस्ट इनकम भी बढ़ी, और JPMorgan ने पूरे वर्ष के लिए अपना मार्गदर्शन बढ़ाया। मुद्रास्फीति के दबाव के बावजूद, बैंकों ने मज़बूत वेतन वृद्धि और रोज़गार को संतुलन बनाने वाले कारक बताया, और Wells Fargo के CFO ने कहा कि अधिकांश उपभोक्ताओं के लिए ऊर्जा लागत अब भी प्रबंधनीय है।

Bank-bank terbesar Wall Street membukukan laba bersih kuartal ketiga yang lebih tinggi dibandingkan tahun sebelumnya, meredakan kekhawatiran investor atas kemungkinan perlambatan lonjakan perdagangan. JPMorgan Chase, Citigroup, Goldman Sachs, dan Wells Fargo semuanya melaporkan kenaikan laba, dengan Goldman Sachs memimpin setelah laba bersih yang disesuaikan naik 30 persen.

CEO bank Jamie Dimon dan David Solomon mengakui adanya ketidakpastian tentang berapa lama kondisi pasar modal yang kuat ini akan bertahan, meskipun mereka menggambarkan kondisi saat ini sebagai kondisi yang menguntungkan. Perdagangan saham menjadi pendorong utama kekuatan tersebut. Pendapatan saham Goldman melonjak lebih dari 70 persen secara tahunan menjadi $6,4 miliar, dua kali lipat dari ekspektasi analis, sementara pendapatan JPMorgan naik hampir 50 persen menjadi $5 miliar.

Lonjakan ini didorong oleh permintaan dana lindung nilai akan pembiayaan saham, yang memungkinkan bank menetapkan suku bunga yang menarik. Sementara itu, perdagangan pendapatan tetap, mata uang, dan komoditas (FICC) menunjukkan kelemahan, dengan Goldman dan JPMorgan melaporkan penurunan yang tidak terduga akibat kenaikan suku bunga yang memengaruhi perdagangan kredit dan hipotek. Citigroup menjadi pengecualian, dengan pertumbuhan pendapatan FICC sebesar 4 persen.

Pendapatan bunga bersih juga meningkat di seluruh bank akibat suku bunga yang lebih tinggi, dan JPMorgan menaikkan panduan kinerja setahun penuhnya. Meski ada tekanan inflasi, bank menyebut pertumbuhan upah dan lapangan kerja yang kuat sebagai faktor penyeimbang, dan CFO Wells Fargo mencatat bahwa biaya energi masih dapat dikelola bagi sebagian besar konsumen.

ウォール街の大手銀行の第3四半期純利益は前年同期比で増加し、取引ブームが減速するのではないかという投資家の懸念を和らげた。JPモルガン・チェース、シティグループ、ゴールドマン・サックス、ウェルズ・ファーゴはいずれも増益を報告し、中でもゴールドマン・サックスは調整後純利益が30%増加して首位に立った。

各行のCEOであるジェイミー・ダイモンとデイビッド・ソロモンは、強い資本市場の環境がどれだけ続くかについては不透明感があると認めた一方で、現在の状況は好ましいものだと述べた。好調の大きな要因となったのは株式取引だった。ゴールドマン・サックスの株式関連収益は前年比70%超増の64億ドルに達し、アナリストの予想の2倍となった。JPモルガンの株式関連収益も約50%増の50億ドルとなった。

この急増は、ヘッジファンドによる株式金融の需要に支えられたもので、銀行は魅力的な金利を設定することができた。一方で、金利、通貨、コモディティ（FICC）取引は弱さを見せ、金利上昇がクレジットや住宅ローン取引に影響したため、ゴールドマン・サックスとJPモルガンは予想外の減少を報告した。シティグループはFICC収益が4%増となり、例外的な存在だった。

金利上昇により各行の純金利収入も増加し、JPモルガンは通期の業績見通しを引き上げた。インフレ圧力はあるものの、銀行側は堅調な賃金上昇と雇用がこれを相殺していると指摘し、ウェルズ・ファーゴのCFOは、ほとんどの消費者にとってエネルギーコストは依然として管理可能な範囲内にあると述べた。

Os maiores bancos de Wall Street registraram aumento do lucro líquido no terceiro trimestre em relação ao ano anterior, aliviando as preocupações dos investidores com uma possível desaceleração do boom do trading. JPMorgan Chase, Citigroup, Goldman Sachs e Wells Fargo informaram ganhos, com o Goldman Sachs à frente, após um aumento de 30% em seu lucro líquido ajustado.

Os CEOs dos bancos, Jamie Dimon e David Solomon, reconheceram incerteza sobre por quanto tempo o forte ambiente dos mercados de capitais vai durar, embora tenham descrito as condições atuais como favoráveis. A negociação de ações respondeu pela maior parte da força. A receita de ações do Goldman saltou mais de 70% na comparação anual, para US$ 6,4 bilhões, o dobro do esperado pelos analistas, enquanto a do JPMorgan subiu quase 50%, para US$ 5 bilhões.

Esse avanço foi impulsionado pela demanda de fundos hedge por financiamento de ações, o que permitiu aos bancos cobrar taxas atrativas. Já a negociação de renda fixa, moedas e commodities (FICC) mostrou fraqueza, com Goldman e JPMorgan registrando quedas inesperadas devido à alta dos juros, que afetou a negociação de crédito e de hipotecas. O Citigroup foi a exceção, com crescimento de 4% na receita de FICC.

A receita líquida de juros também subiu entre os bancos com juros mais altos, e o JPMorgan elevou sua projeção para o ano. Apesar das pressões inflacionárias, os bancos citaram o forte crescimento salarial e do emprego como fatores compensatórios, e o CFO do Wells Fargo afirmou que os custos de energia seguem administráveis para a maioria dos consumidores.

Чистая прибыль крупнейших банков Уолл-стрит в третьем квартале выросла по сравнению с прошлым годом, что смягчило опасения инвесторов по поводу возможного замедления торгового бума. JPMorgan Chase, Citigroup, Goldman Sachs и Wells Fargo сообщили о росте прибыли, при этом Goldman Sachs лидирует с ростом скорректированной чистой прибыли на 30%.

Главы банков Jamie Dimon и David Solomon признали неопределенность относительно того, насколько долго продлится благоприятная ситуация на рынках капитала, однако охарактеризовали текущие условия как благоприятные. Основную часть роста обеспечила торговля акциями. Выручка Goldman от торговли акциями выросла более чем на 70% в годовом выражении и достигла 6,4 млрд долларов, что вдвое превысило ожидания аналитиков, а у JPMorgan она выросла почти на 50%, до 5 млрд долларов.

Рост подпитывался спросом хедж-фондов на финансирование под акции, что позволяло банкам устанавливать привлекательные ставки. В то же время торговля фиксированным доходом, валютами и сырьевыми товарами (FICC) показала слабость: Goldman и JPMorgan отчитались о неожиданном снижении из-за роста процентных ставок, который повлиял на торговлю кредитами и ипотекой. Исключением стал Citigroup, выручка которого по FICC выросла на 4%.

Чистый процентный доход банков также вырос благодаря более высоким ставкам, а JPMorgan повысил прогноз на весь год. Несмотря на инфляционное давление, банки указали, что сильный рост зарплат и занятости компенсирует эти факторы, а финансовый директор Wells Fargo отметил, что расходы на энергоносители для большинства потребителей остаются приемлемыми.

华尔街最大的银行第三季度净利润同比增长,缓解了投资者对交易繁荣可能放缓的担忧。摩根大通、花旗集团、高盛和富国银行均报告了利润增长,其中高盛领先,调整后净利润增长30%。

银行首席执行官杰米·戴蒙和大卫·所罗门承认,强劲的资本市场环境能持续多久存在不确定性,但他们将当前状况描述为有利。股票交易是推动业绩增长的主要因素。高盛的股票交易收入同比增长超过70%,达到64亿美元,是分析师预期的两倍;摩根大通的股票交易收入增长近50%,达到50亿美元。

这一增长得益于对冲基金对股票融资的旺盛需求,使银行能够收取较高的利率。与此同时,固定收益、外汇和大宗商品(FICC)交易表现疲软,高盛和摩根大通均报告了出乎意料的下降,原因是利率上升影响了信贷和抵押贷款交易。花旗集团是个例外,其FICC收入增长4%。

利率上升也推动各银行净利息收入增长,摩根大通因此上调了全年业绩指引。尽管通胀压力仍在,银行表示强劲的工资增长和就业状况可以抵消这些压力,富国银行首席财务官指出,大多数消费者的能源成本仍在可控范围内。